The Kosei Securities Co.,Ltd. ANNUAL

経営方針、経営環境及び対処すべき課題等 · MD&A

３ 【経営者による財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の分析】(1) 経営成績等の状況の概要当事業年度における当社の財政状態、経営成績及びキャッシュ・フロー（以下、「経営成績等」という。）の状況の概要は以下の通りです。 ①財政状態及び経営成績の状況 財政状態当事業年度末の総資産合計は、前事業年度末に比べ９億37百万円増加し209億64百万円となりました。流動資産は、前事業年度末に比べ９億97百万円増加し136億41百万円、固定資産は、前事業年度末に比べ59百万円減少し73億23百万円となりました。当事業年度末の負債合計は、前事業年度末に比べ13億７百万円増加し45億75百万円となりました。流動負債は、前事業年度末に比べ13億51百万円増加し39億82百万円、固定負債は、前事業年度末に比べ44百万円減少し５億90百万円となりました。当事業年度末の純資産の残高は、前事業年度末に比べ３億69百万円減少し163億88百万円となりました。 経営成績受入手数料は、１億51百万円（前年比93.7％）、自己売買部門でのトレーディング損益は２億64百万円（同82.6％）となりました。また、金融収益は１億35百万円（同179.5％）、販売費及び一般管理費は９億47百万円（同94.6％）となりました。以上の結果、営業収益は６億38百万円（同99.8％）、経常損失は１億68百万円（前期経常損失２億５百万円）、当期純損失は１億69百万円（前期純損失１億49百万円）となりました。 イ 受入手数料 期別種類株券(百万円)債券(百万円)受益証券(百万円)その他(百万円)計(百万円)第59期(自 2018年４月１日至 2019年３月31日)委託手数料13116―139募集・売出し・特定投資家向け売付け勧誘等の取扱手数料005―6その他の受入手数料3012016計1351240161第60期(自 2019年４月１日至 2020年３月31日)委託手数料122111―135募集・売出し・特定投資家向け売付け勧誘等の取扱手数料000―0その他の受入手数料3011014計1251230151 委託手数料当社の株式委託売買高は、金額で264億70百万円（前期比110.3％）、株数で49百万株（同162.7％）となり、株券委託手数料は１億22百万円（同93.0％）となりました。また、債券委託手数料は１百万円（同148.0％）となりました。 募集・売出し・特定投資家向け売付け勧誘等の取扱手数料、その他の受入手数料当社の募集・売出し・特定投資家向け売付け勧誘等の取扱手数料は０百万円（同12.2％）、その他の受入手数料は14百万円（同91.5％）となりました。 ロ トレーディング損益 第59期(自 2018年４月１日至 2019年３月31日)第60期(自 2019年４月１日至 2020年３月31日)実現損益(百万円)評価損益(百万円)計(百万円)実現損益(百万円)評価損益(百万円)計(百万円)株券等トレーディング損益30412316305△41263債券等・その他のトレーディング損益8△43△451 (債券等トレーディング損益)（8)（△4)（3)（△4)（5)（1) (その他のトレーディング損益)(△0)(－)(△0)(0)(－)(0)計3137320301△36264 当事業年度のトレーディング損益は２億64百万円の利益（前期比82.6％）となりました。このうち株券等トレーディング損益については２億63百万円の利益（同83.1％）、債券等・その他のトレーディング損益は１百万円の利益（同46.3％）となりました。 ハ 金融収支金融収益は1億35百万円（前期比179.5％）となりました。また、金融費用は11百万円（同118.3％）となり、金融収支は１億24百万円（同188.2％）となりました。 ニ 販売費・一般管理費販売費・一般管理費は９億47百万円（前期比94.6％）となりました。 ホ 特別損益当事業年度の特別損益の合計は、２百万円の利益となりました。これは固定資産売却益等によるものであります。 ② キャッシュ・フローの状況当事業年度の資金状況について、営業活動によるキャッシュ・フローは、７億48百万円の増加（前期は３億75百万円の増加）、投資活動によるキャッシュ・フローは、69百万円の減少（前期は44百万円の減少）、また、財務活動によるキャッシュ・フローは、１億32百万円の減少（前期は２億84百万円の減少）となりました。 ③ トレーディング業務の概要 第59期(2019年３月31日)第60期(2020年３月31日)(百万円)(百万円)資産 商品有価証券等1,6231,282株券等トレーディング商品1,4511,180債券等トレーディング商品172101その他トレーディング商品――デリバティブ取引13134オプション取引016先物取引12117計1,6371,416負債 商品有価証券等220365株券等トレーディング商品220365債券等トレーディング商品――その他トレーディング商品――デリバティブ取引6105オプション取引14先物取引4101計226470 ④ 自己資本規制比率 第59期(2019年３月31日)第60期(2020年３月31日)(百万円)(百万円)基本的項目(Ａ)16,11815,909補完的項目金融商品取引責任準備金 22一般貸倒引当金 ――評価差額金等 508412計(Ｂ)511415控除資産(Ｃ)6,2966,609固定化されていない自己資本の額(Ａ)＋(Ｂ)－(Ｃ)(Ｄ)10,3329,715 市場リスク相当額 499521リスク相当額取引先リスク相当額 1612 基礎的リスク相当額 211218計(Ｅ)727753自己資本規制